他和大家一起在花果山上游山玩水，嬉笑打闹，不受飞鸟的管辖，也不追随其他走兽，日子过得逍遥自在，欢乐无比。
猴子们看见了，叽叽喳喳的议论着。
这时，猴群中跳出个较年长的通臂猿猴来，对猴王说道：“大王若想长生不老，只有找神仙去学习本领。”
于是，美猴王决定去找神仙学长生不老的本领。
猴子们为他做了一只木筏，又准备了一些野果，随后，美猴王告别了群猴，独自踏上木筏向遥远的大海深处划去。
连日的东南风，将美猴王送到了大海的西北岸边。
他下了木筏，看见岸边有许多人都在干活，有的捉鱼，有的打天上的大雁，有的挖蛤蜊，有的淘盐。
他悄悄地走过去，没想到，吓的那些人将东西一扔，西处乱逃。
一天，他来到一座高山前，突然从半山腰的树林里传出一阵阵歌声，唱的是一些关于成仙的故事。
猴王想：这个唱歌的人，一定是神仙，就顺着歌声寻去。
唱歌的是一个正在树林里砍柴的青年人。
美猴王从青年人那里打听到，这座山叫灵台方寸山，山中有一个斜月三星洞，洞中住着一个被称为菩提祖师的神仙。
美猴王出了树林，越过山坡，果然远远地看见一座洞府。
只见洞门紧紧的闭着，东门对面的山岗上立着一块石碑，大约有三丈多高，八尺多宽，上面写着十个大字：“灵台方寸山，斜月三星洞。”
正在这时，门忽然打开了，走出来一个仙童。
美猴王赶快跑上前，鞠了一个躬，说明来意，那仙童说：“我师傅说外面来了个拜师学艺的，原来就是你呀！
跟我来吧！”
美猴王赶紧整整衣服，恭恭敬敬地跟着仙童进到洞内。
在祖师讲道的法台前，美猴王看见菩提祖师端端正正的坐在台上，台下两边站着三十多个仙童，他赶紧跪下叩头。
祖师问他：“你是哪里人？”
猴王说：“弟子是东胜神洲傲来国花果山水帘洞人”。
祖师喝令：“哄他出去！
他是个说谎的人，哪里是什么修道的！”
猴王慌忙磕头，不住说：“弟子说的是真话，绝无虚诈”。
祖师说：“你既老实，怎么说东胜神洲？
那去处到我这里，隔两重大海，一座南瞻部洲，你怎么能到这里呢？”
猴王叩头说：“弟子漂洋过海，有数十个年头，才到这里”。
祖师说：“你姓什么？”
猴王说：“我无性。
人若骂我，我也不恼；若打我，我也不生气，只是陪个礼儿就罢了。
一生无性。”
祖师说：“不是这个性。
你父母原来的姓氏是什么？”
猴王说：“我没有父母。”
祖师说：“既然你没有父母，你是从哪里生的？”
猴王说：“我是石头里长的 。
我只记得花果山上有一块神奇的石头，一年石破，我便生也”。
祖师天空窃喜，说：“这么说来你是天地生成的。
你起来走走我看。”
猴王纵身跳起，拐呀拐地走了两遍。
祖师笑说：“你身躯虽是鄙陋，却像个食松果的猢狲。
我与你就身上取个姓氏，意思教你姓猢。
猢字去了个兽旁，乃是古月。
古者，老也；月者，阴也。
老阴不能化育，教你姓‘狲’倒好。
狲字去了兽旁，乃是个子系。
教你姓孙罢。”
猴王听后，满心欢喜，朝上叩头说：“好！
好！
好！
今日方知姓也。
万望师父慈悲！
既然有姓，再乞赐个名字，却好呼唤”。
祖师说：“我们中字有12个字，分派起名，到你乃第十辈之小徒。
排到你，正当悟字。
与你起个法名叫‘孙悟空’好吗？”
侯王笑说：“好！
好！
好！
从今日起我就叫孙悟空！”
祖师教孙悟空拜见了各位师兄。
从此悟空跟着师兄们学习生活常识，讲经论道，写字烧香，闲时做些扫地挑水的活。
七年过去了，一天，祖师讲完道后，问悟空想学什么本领。
悟空不管祖师讲什么求神拜佛，打坐修行，一听不能长生不老，就不想学。
祖师对此非常生气。
祖师从高台上跳了下来，手里拿着戒尺指着孙悟空说：“你这猴子，你到底想学什么？”
说完在悟空的头上打了三下，倒背着手，走到里间关上了门。
师兄们看到师傅生气了，都开始指责悟空。
悟空心里反而很高兴。
当天晚上，悟空假装睡着了，到了半夜悄悄起来，从前门出去。
等到三更，绕到后门口，看见门半开半闭，心想：“哈哈，我没有猜错师傅的意思”。
悟空走了进去，看见祖师面朝里睡着，就跪在床前说：“师傅，我会在这里等着你呢！”
祖师听见声音就起来了，盘着腿坐好后，严厉地问悟空来干什么。
悟空说：“师傅不是白天当着大家的面答应我，让我三更时从后门进来，教我法术吗？”
菩提祖师听后很高兴，心想：“这个猴子果然是天地生成的，能猜透我的意思”。
于是，让孙悟空跪在床前，教给他长生不老的法术。
孙悟空洗耳恭听，牢牢记住口诀，并叩头拜谢了祖师的恩情。
很快三年又过去了，祖师又教了孙悟空72变化的法术和驾筋斗云的本领。
又一个夏天，孙悟空和师兄们在洞门口玩耍，孙悟空开始卖弄起本领来，大家要悟空变个东西看看，只见孙悟空得意地念起咒语，摇身一变，变成一棵大树。
师兄们见了，都拍手称赞他。
菩提祖师听到吵闹声，便拄着拐杖出来，问：“你们这样大吵大叫的，像个出家修行的人吗？”
孙悟空赶紧变回原样，急忙给师傅解释，请求原谅。
菩提祖师见孙悟空刚刚学了一些本领就开始卖弄，特别生气。
于是把孙悟空狠狠地教训了一顿，并且让他离开。
孙悟空哀求祖师不要让他离开，祖师不愿意让他留下，于是让他立下誓言：任何时候都不能说自己是菩提祖师的徒弟。
美猴王洒泪而别，驾起筋斗云，回到花果山。